航天长峰:致同会计师事务所(特殊普通合伙)关于北京航天长峰股

作者:admin发布时间: 2019-11-06

  航天长峰:致同会计师事务所(特殊普通合伙)关于北京航天长峰股份有限公司《中国证监会行政许可项目审查一次反馈意见通知书》[192312号]之回复意见

  原标题:航天长峰:致同会计师事务所(特殊普通合伙)关于北京航天长峰股份有限公司《中国证监会行政许可项目审查一次反馈意见通知书》[192312号]之回复意见

  意见通知书》[192312号](以下简称“反馈意见”)的要求,致同会计师事务所

  (特殊普通合伙)(以下简称“我们”) )对反馈意见所提财务会计问题,进行了

  售佣金),代理商向公司开具技术服务费发票。3)2017年至2019年1-6月,标

  的资产在销售费用中分别确认技术服务费4,073.60万元、4,339.50万元以及

  2,701.59万元。4)标的资产客户集中度较低,报告各期前五大客户销售占比未

  超过25%。请你公司补充披露:1)标的资产选择代理商销售模式的原因及必要

  意见,律师就第1)问核查并发表意见,会计师就第2)-5)问核查并发表意见。

  门取得销售收入金额及占比,标的资产是否存在严重依赖代理商取得客户的情形,

  80%左右,即每年销售收入约80%来自代理服务商取得的老客户新增订单或新开

  发客户订单,约20%的销售收入来自内部销售部门取得的订单。由于标的资产定

  产的品牌优势、产品优势、股东优势、资质优势及定制化设计与技术服务优势等,

  五、客户六、客户九、客户十,2018年的客户一、客户三、客户四、客户五、客

  户六、客户七,2017年的客户一、客户二、客户三、客户五、客户七、客户八、

  主要人员等信息;对主要代理服务商进行了实地走访,履行访谈及相关核查程序,

  2017年至2019年1-6月,上述主要代理服务商实现的合计销售金额占标的资

  产营业收入的比例分别为47.65%、51.05%、47.61%,较为稳定。

  航天二院和航天四院军品型号用特种装备车辆贮存管理与维护、装备产品的装卸、

  程设计任务,承担了一批国务院试点项目和国家重点工程设计任务,相继承担“十

  一五”、“十二五”国家科技支撑计划项目和国家重大专项科研项目;70余项自主创

  产业板块的旗舰。成立四十多年来,以系统集成为主要业务领域,覆盖“体系研究

  和顶层规划、系统综合集成、系统核心设备研制”三个层次,涵盖综合电子信息系

  北京机械设备研究所组建于1970年7月,隶属于中国航天科工集团有限公司,

  综合性工程技术研究所,是航天领域“四大体系、九个系列”导弹武器系统地(舰、

  雷达、精密跟踪测量雷达、空基与天基雷达、空间目标探测雷达、情报警戒雷达、

  究所及“十大制造工程中心”,在高端工艺装备研发、大型构件精密数控加工、热

  表处理、特种焊接、大型钣金整体冲压成型、系统集成总装总测、电装调试试验、

  及相关产品的研发和生产。2004年获得GJB9001-2001标准的“军工产品质量体系认

  证证书”。新世纪以来,上海电控研究所着力民品开发,研发出船用北斗/GPS卫星

  备总体研制单位,是集顶层研究、总体设计、系统集成、总装建造、服务保障“五

  位一体”的综合性研究所,多年来致力于水下攻防、电子对抗装备技术创新、系统

  武汉中远新拓科技有限公司成立于2016年6月3日,注册资本500万,系自

  中国船舶重工集团公司第七二二研究所属国家重点科研单位,始建于1968年,

  8000万元,专业从事低压元器件制造、新能源产业研发、生产和销售。企业秉承

  “品质决定高度,服务提升价值”的理念,建立了完善的ISO9001质量体系,其生产

  个电信技术研究所,经过60余年的发展和壮大,现已成为我国电子信息领域专业

  所,成立于1956年6月,是国内最早从事红外与激光技术工程应用研究与产品研

  天津同辉科技发展有限公司成立于2004年06月25日,注册资本30万元。经

  价提取24%的技术服务费。客户回款日与产品发货日的时间间隔超出合同信用期

  的,分段核减代理服务商技术服务费金额:1个月扣减2%,2个月扣减4%,3-12

  个月扣减6%,13个月扣减8%,汽车票网上订票如何退票,14个月扣减10%,15个月以上扣减12%。

  根据国家税务总局下发的《企业所得税税前扣除办法》(国税发〔2000〕84

  与标的资产及交易对手方不存在关联关系。3、报告期内服务费计提合理且充分。

  4、技术服务费的会计处理方式、纳税情况,符合会计准则规定及税收政策要求。

  二、反馈意见一、6、申报材料显示,1)2017年至2019年1-6月,标的资

  产的毛利率分别为55.82%、55.31%以及62.32%,毛利率水平相对较高,主要原

  较高。2)标的资产集成一体化电源订单毛利率介于60%-80%的订单占比最大,

  模块电源订单毛利率大于80%的订单占比最大。3)电源行业按产品可分为开关

  电源、UPS、模块电源和变频器电源等细分,其中模块电源细分市场呈现完全竞

  争状态。请你公司:1)补充披露标的资产毛利率高于60%的订单所对应的产品

  标的资产采用“量体裁衣”的电源定制生产方式,按照特定客户需求的性能规格要

  的时间较长,一般需要1-2年左右的时间。军工装备产品的研制生产周期较长的

  牌主导,包括美国VICOR、Interpoint等品牌,而国内多数电源供应商由于研发能

  进行科研生产。标的资产目前拥有专利技术170余项,其中发明专利11项。标的

  资产全力打造系列化、通用化、模块化的高可靠性、高功率密度的高端电源产品,

  产品。经过多年发展,标的资产已经建成了可靠性高、技术先进、应用范围广泛、

  进行综合评审,只有通过设备厂商的资质认定,电源厂家才能进入其供应商范围。

  的市场竞争力。目前,标的资产已全面通过ISO9001、ISO14001认证,建立了完善

  股东背景,具有较高的管理能力和长期的行业经验积累,对军用电源产品的性能、

  过研发、样品试验、小批量生产、定型、批量生产的时间较长,一般需要1-2年

  (300593.SZ);此外,宏达电子(300726.SZ)主营业务为钽电容器等军用电子元

  性;通合科技(300491.SZ)2018年收购了西安霍威电源有限公司100%股权,其细

  注:新雷能2018年毛利率下降系2018年武汉永力科技股份有限公司纳入合

  航天、机载、弹载、兵器、机车多种军工领域及科研领域。2017年度,同行业可

  比上市公司相关业务毛利率在63.32%-69.51%之间。2018年度,同行业可比上市公

  司相关业务毛利率在52.68%-66.05%之间。2019年1-6月同行业可比上市公司相关

  业务毛利率在46.09%-68.49%之间。报告期内,标的资产的毛利率分别为55.82%、

  55.31%和62.32%,毛利率水平及变化情况与同行业可比上市公司相关业务不存在

  至2018年毛利率较为平稳;2019年1-6月毛利率较2018年增加7.01%,主要原因

  2019年第39号),标的资产自2019年4月1日起执行新增值税率13%,含税收入

  2018年10月以前,标的资产租赁生产厂房等作为生产经营场所。2018年10

  减少了2019年上半年制造费用约666万元;2019年上半年成本中,新增上述自有

  土地、房产折旧约159.63万元及车间改造费长期费用摊销约41.77万元。上述因素

  剔除上述影响因素后,标的资产2019年上半年综合毛利率约为58.92%,较

  2017年-2019年1-6月,集成一体化电源订单毛利率介于40%-80%的订单合计

  金额占比最大,分别占当年集成一体化电源销售总额的比例为58%、55%和69%。

  月,该比例增加至42.17%。2018年毛利率在40%-60%之间的订单合计金额占比为

  2017年-2019年1-6月,模块电源订单毛利率大于80%的订单合计金额占比最

  大,分别占当年模块电源销售总额的比例为64%、47%和51%。其中,2018年毛利

  率在60%~80%之间的订单合计金额占比为17.40%;2019年1-6月,该比例增加至

  比例增加至50.52%。2019年1-6月,高毛利订单比例的增加拉升了模块电源的整

  体毛利率。同时,2019年1-6月,模块电源毛利率大于80%高位区间的订单合计

  金额比例增加,而集成一体化电源毛利率大于80%高位区间的订单合计金额比例

  年1-6月相关业务的毛利率均有所增加,标的资产毛利率变动趋势与同行业可比

  经核查,我们认为: 1)标的资产毛利率高于60%的订单所对应的产品类型、

  资产模块电源订单约5成毛利率高于80%具有合理性。3)标的资产报告期内毛利

  原因包括收入增长、在正常结算期内,几家大客户年末尚未回款。2)报告期内,

  标的资产存在因出票人未履行而转为应收账款的商业承兑汇票,2017年至2019

  年1-6月末的金额分别为50万元、340万元以及854万元,期末商业承兑汇票余

  2018年末,导致标的资产应收账款增加的未回款客户的具体名称、销售金额、

  2018年末,导致标的资产应收账款增加的未回款客户的具体名称、销售金额、

  截至2019年10月31日,上述客户中石家庄国祥运输设备有限公司及中国兵

  期日后10日内支付完毕。结合历史回款情况,上述商业承兑汇票出票人未出现过

  款,如有,进一步披露持有的具体金额、对该部分坏账准备计提的依据及充分性。

  为军工企业及科研院所,发生坏账风险较小。标的资产对于上述客户的应收账款,

  承兑人)的财务状况和偿还能力。应收票据按照《企业会计准则第22号——金融

  标的资产对于上述客户的商业承兑汇票,已严格按照坏账计提政策计提坏账准备,

  2017年、2018年,标的资产与同行业可比上市公司账龄分析法对比情况如下:

  技对比,标的资产除4-5年坏账计提比例低于通合科技,其余账期坏账计提比例

  财政部于2017年颁布了《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量(修

  订)》、《企业会计准则第23号——金融资产转移(修订)》、《企业会计准则

  第24号——套期会计(修订)》及《企业会计准则第37号——金融工具列报(修

  订)》(统称“新金融工具准则”)。2019年1月1日起,标的资产开始执行上述新

  2019年1-6月 ,标的资产与同行业可比上市公司账龄分析法对比情况如下:

  1年以上预期信用损失率均远高于可比上市公司,标的资产坏账计提谨慎性较强。

  由上表可见,可比上市公司各期坏账计提区间在4.04%-6.58%,4.97%-7.79%,

  研院所,结算付款审批流程较长。总体来看,标的资产各报告期内回款情况良好。

  截至2019年10月31日,标的资产报告期各期末商业承兑汇票到期承兑比例

  经核查,我们认为: 1)2018年末,导致标的资产应收账款增加的未回款客